Tesouro RendA+: vale a pena investir para aposentadoria? 

A aposentadoria deve representar um momento de tranquilidade após anos de trabalho, certo? Entretanto, não é sempre que se pode contar exclusivamente com o benefício pago pelo Governo, pois ele não costuma ser suficiente para manter o padrão de vida desejado.  

Por esse motivo, a aposentadoria complementar se torna uma opção relevante. Pensando nisso, o Tesouro Direto lançou o Tesouro RendA+, em 2023, para ajudar os cidadãos a complementarem a Previdência Pública por meio de investimentos. 

Mas será que o título vale a pena para compor a sua renda na aposentadoria? Continue a leitura e confira! 

O que é e como funciona o Tesouro RendA+ 

O Tesouro RendA+ é um título do Tesouro Direto pensado para ajudar investidores a acumularem patrimônio e obterem uma renda mensal extra no futuro. Assim como outros títulos públicos federais, ele funciona como um empréstimo do investidor ao Governo.  

Em troca, o investidor recebe um retorno financeiro previamente estabelecido. O que diferencia o Tesouro RendA+ da maioria dos títulos públicos é a sua estrutura em duas etapas — planejada para quem busca um complemento de renda na aposentadoria. 

Na primeira fase, o investidor contribui regularmente — por exemplo, com depósitos mensais ou em outra frequência —, acumulando seu patrimônio ao longo do tempo. Quando o título chega ao vencimento, inicia-se a segunda etapa. 

Nela, o valor acumulado é transformado em uma renda mensal paga ao investidor por 20 anos, totalizando 240 parcelas.  

A partir de quantos reais posso investir no RendA+? 

Ao entender como funciona o Tesouro Renda+, você pode ter interesse em saber quanto é necessário para investir nessa aplicação, certo? Desde novembro de 2024, o investimento mínimo é de 1% do preço do título — sem o piso anterior de R$ 30. 

Imagine que um título custe R$ 500. Nessa hipótese, é possível investir nele a partir de R$ 5. A característica facilita a aplicação para quem não possui uma grande quantia inicial. Afinal, o Tesouro Direto foi pensado justamente para democratizar o acesso aos investimentos no mercado financeiro. 

Qual é o rendimento do Tesouro RendA+? 

Após saber com quanto você pode começar a investir no Tesouro RendA+, é importante entender como ocorre o rendimento do título. Ele é do tipo híbrido, o que significa que é composto por duas partes. 

Uma delas é a taxa fixa, que é acordada no momento da aplicação e se mantém até o vencimento. Já a outra segue a variação do Índice Nacional de Preços ao Consumidor Amplo (IPCA) — o indicador oficial da inflação no Brasil. 

Esse tipo de rentabilidade tende a ser vantajosa para quem deseja manter o poder de compra, mesmo em cenários de alta inflação — ajudando a proteger o seu patrimônio. Para melhor compreensão desses rendimentos, vale a pena conferir simulações realizadas em novembro de 2024! 

Simulações 

A simulação do Tesouro RendA+ 2050 mostra uma rentabilidade composta por IPCA mais 6,55% ao ano. O rendimento é acumulado até o vencimento do título, em dezembro 2069, mesmo após o início do pagamento da renda — chamado de conversão —, que começa a partir de janeiro de 2050. 

Para receber uma renda extra de R$ 2.000 por mês a partir de 2050, iniciando o investimento com R$ 1.000 em 2024, você precisaria acumular 110,19 títulos do Tesouro RendA+. O preço de cada um deles era de R$ 507,85 — portanto, nessa simulação, você iniciaria o investimento com 1,97 título. 

Para alcançar a quantidade necessária de títulos até sua aposentadoria, você precisaria comprar em média 0,36 título por mês — o equivalente a R$ 182,83. A simulação considera valores de novembro de 2024, ok?  

Agora, suponha que o seu objetivo é garantir uma renda adicional de R$ 3.000 mensais a partir de 15 de janeiro de 2050, com o mesmo título. Aqui, seria necessário acumular 165,28 títulos do Tesouro RendA+ 2050. 

Também começando com R$ 1.000 investidos, seria preciso comprar 0,55 título por mês até o fim da fase de acumulação. Isso equivaleria a um aporte de aproximadamente R$ 279,32. Um ponto de atenção é que as simulações são feitas com base em projeções do mercado. Logo, não há garantia de que o recebimento seja igual ao valor apresentado. 

Qual é o prazo para resgate? 

Após saber sobre a rentabilidade do Tesouro RendA+, vale a pena ter em mente os prazos para resgate. Como você viu, quando o título atinge a data de conversão — na simulação do exemplo, em 2050 —, o montante acumulado começa a ser pago em 240 parcelas mensais, que continuam rendendo os juros e se ajustam pela inflação. 

Em novembro de 2024, existiam 8 opções de datas de conversão para o Tesouro RendA+, que variavam entre 2030 e 2065. Cada uma delas define o início do recebimento da renda mensal e o prazo final ou vencimento — sempre de 20 anos após a data em que começam os pagamentos. 

Embora o objetivo principal seja manter o título até o vencimento para usufruir da renda mensal, o investidor pode fazer o resgate antecipado. Contudo, é preciso manter a aplicação por um período mínimo de carência de 60 dias.  

Além disso, o resgate antecipado está sujeito à marcação a mercado — a atualização diária dos preços dos ativos. Nesse caso, há chance de a cotação do título estar abaixo ou acima do que foi inicialmente alocado, com risco de perda em comparação com o resgate no prazo estipulado. 

Outro ponto importante a considerar no resgate é a taxa de custódia, que varia de acordo com o tempo de investimento. 

Veja como ela funciona: 

• 0,5% ao ano (a.a.) para até 10 anos; 

• 0,2% a.a. de 10 a 20 anos; 

• 0,1% a.a. acima de 20 anos. 

Para o resgate no vencimento, a taxa de custódia é zerada se os pagamentos mensais forem de até 6 salários mínimos. 

Qual é a diferença entre Tesouro RendA+ e Previdência Privada? 

Ao conhecer o Tesouro RendA+, é comum ter dúvidas sobre a diferença entre o título e a Previdência Privada. Vale reforçar que ambos têm o objetivo de complementar a renda para a aposentadoria, com etapas de acumulação e usufruto. 

No entanto, eles se diferenciam em pontos relevantes. Os planos de Previdência Privada são atrelados a fundos de investimento, compostos por ativos que podem ser de renda fixa ou variável — ou ambos —, dependendo do perfil e da estratégia do fundo.  

Por outro lado, o Tesouro RendA+ é um título público de renda fixa, sendo considerado um investimento seguro, pois é emitido pelo Governo e oferece maior previsibilidade dos rendimentos.   

Por que se planejar para a aposentadoria? 

Agora que você já sabe mais sobre o Tesouro RendA+, é o momento de compreender a importância de se planejar para a sua aposentadoria. No Brasil, o sistema da Previdência Social é o principal meio nesse sentido para muitas pessoas, mas ele tem limitações.  

O valor oferecido costuma ser inferior ao salário que o indivíduo recebia na ativa. A característica é capaz de reduzir a renda na fase de recebimento, dificultando a manutenção do padrão de vida. 

Outro ponto importante é que o sistema de repartição, em que os trabalhadores ativos financiam a aposentadoria dos inativos, enfrenta desafios. O envelhecimento da população e o aumento da expectativa de vida pressionam as finanças e podem gerar mudanças nas regras e valores do benefício público.  

Problemas como desemprego e informalidade também afetam a arrecadação, reforçando a incerteza sobre o futuro da Previdência Social. Dessa maneira, começar cedo o planejamento da aposentadoria oferece diversos benefícios. 

A primeira vantagem é a possibilidade de acumular um patrimônio maior. Quando você se planeja, tem mais liberdade para escolher estratégias de investimento adequadas ao seu perfil e aos seus objetivos.  

Com o tempo a seu favor, é possível aproveitar o efeito dos juros compostos, por exemplo, que potencializam o crescimento do seu capital. Outro benefício é a redução do estresse e da incerteza. 

Ao ter uma estratégia para a aposentadoria, você não depende exclusivamente do sistema público. O planejamento oferece a possibilidade de alcançar a independência financeira e mais liberdade para decidir o momento certo de se aposentar. 

Além disso, o planejamento da aposentadoria permite manter o estilo de vida desejado. Você tem a chance de considerar aspectos que tendem a se intensificar com a idade, como viagens e despesas médicas.  

Como planejar a aposentadoria? 

Sabendo a importância de planejar a aposentadoria, você deve aprender também como realizar esse planejamento. Para começar, é preciso estabelecer objetivos concretos e realistas.  

Pense na quantia que você deseja receber mensalmente no futuro, considerando seu estilo de vida e as necessidades que podem surgir — e que, muitas vezes, são adiadas durante a vida profissional. São exemplos dessas demandas os custos de saúde e novas atividades, como hobbies e viagens.  

Depois de definido o valor mensal que você deseja receber na aposentadoria, estabeleça o prazo para se aposentar. A medida ajuda a organizar melhor o tipo de investimento necessário para alcançar sua meta. 

Em seguida, examine seu orçamento atual. Entender a sua situação financeira, com ganhos e gastos, mostrará quanto você pode aplicar regularmente. Se possível, ajuste seu orçamento para aumentar a quantia disponível para investir, mas sem restringir demais seu estilo de vida. 

Também crie uma reserva de emergência. Esse fundo representa um colchão financeiro para lidar com situações imprevistas sem mexer nos recursos destinados à aposentadoria. Em geral, ele deve cobrir ao menos 6 meses do seu custo de vida. 

Esses passos tornam o planejamento de aposentadoria mais realista e consistente. Eles ajudam você a buscar tranquilidade nessa fase — com independência financeira e qualidade de vida.  

Vale a pena investir no RendA+ para sua aposentadoria? 

Você viu como é possível planejar a sua aposentadoria, certo? Então entenda como o RendA+ ajuda nesse objetivo e se vale a pena investir nele.  

Um dos pontos interessantes a considerar sobre o RendA+ é que ele oferece rendimentos acima da inflação se você mantiver o investimento até o vencimento. Isso significa que o valor que você recebe acompanhará o custo de vida, ajudando a manter seu poder de compra ao longo do tempo.  

Mais uma vantagem é a acessibilidade do título, permitindo começar a aplicar valores baixos. Outro benefício é a flexibilidade na utilização da renda. 

Dependendo da idade em que você começa a investir e do momento de vencimento do título, há como receber a renda mensal do RendA+ antes mesmo de se aposentar. O atributo abre novas possibilidades para realizar outros planos ou cobrir despesas adicionais. 

O RendA+ também pode ser útil para quem busca independência financeira ou deseja diversificar suas fontes de receita. Ele pode funcionar em conjunto com outros investimentos que geram renda passiva, como ações e fundos imobiliários, permitindo uma estratégia diversificada e mais robusta. 

Simule sua aposentadoria com nossa calculadora! 

Para entender como será sua aposentadoria e tomar decisões mais informadas, existe a opção de utilizar o simulador da Genial — uma ferramenta prática e fácil de usar. Ela permite ter uma projeção de como seu planejamento financeiro pode ser conduzido até o momento da aposentadoria. 

O primeiro passo é acessar a página do simulador da Genial. Entre os objetivos, você encontra a opção “Se aposentar com sossego”. Ao clicar nela, começa a configuração do seu planejamento de aposentadoria. 

O próximo passo é definir o período de investimento, o tempo durante o qual você deseja acumular patrimônio para garantir sua aposentadoria. Ele pode ser o número de anos que falta até essa fase ou o tempo que você pretende dedicar para alcançar o montante ideal. 

Depois, é hora de definir o valor a investir. O simulador permite inserir um valor inicial — a informação é essencial para calcular o potencial de crescimento do seu patrimônio. 

Uma parte relevante da simulação é a definição do seu perfil de investidor. O simulador perguntará o quanto você se considera experiente para investir. O fator é importante para ajustar as expectativas de rentabilidade e risco do seu planejamento. 

Por fim, ao preencher todos os dados e informações solicitadas, você tem o valor estimado conforme as informações dadas. O processo ajuda a traçar metas financeiras mais realistas e ajustar o plano conforme sua realidade e os seus objetivos.  

Neste artigo, você viu como o Tesouro RendA+ pode ajudar na sua aposentadoria e a importância de se planejar para essa fase da vida. Agora, vale a pena estudar as possibilidades para definir a melhor estratégia para se aposentar. 

Você tem interesse em aplicar em títulos públicos federais? Venha investir no Tesouro Direto com a Genial!